小树时代（深圳前海小树时代互联网金融服务有限公司）是为年轻人提供金融服务的大型综合平台。深圳前海小树时代互联网金融服务有限公司于2014年在深圳前海注册成立，注册资本为1000万元。小树时代为专注于年轻人的互联网金融服务平台。

  设准入门槛

  “P2P的发展才刚刚开始，究竟哪种模式是适于P2P网贷发展的，并没有定论。”王思聪认为，未来，P2P网贷还会有更多的创新，会带来更多的新模式。现阶段，发放牌照还为时过早。

  以互联网金融的第一波浪潮——第三方支付为例，自2005年起，央行就表示将通过支付牌照的发放进行监管。但直到2011年5月，才发放第一批第三方支付牌照。这期间，第三方支付的形态正在不断地发展，监管部门也在不断地进行调研，互相协商，最终出台牌照给整个行业的规范与发展起到了很重要的作用。

  而P2P网贷行业也不过6年光景，2007年成立的>翼龙贷、2008年的>拍拍贷算是最早的一批。而现在，监管部门开始注意，到最终发放牌照，还需要一些时间。

  但是在牌照之外，可以设定标准范围、注册资本金、业务运营范围、运营平台技术等要素来设定P2P网贷门槛。

  此前，在今年7月份的一次P2P内部讨论会上，拍拍贷联合创始人胡宏辉建议，P2P需要建立较高的行业准入门槛，设定资本金规模要求来约束准入。

  一位P2P网贷行业人士建议，“一般来说，将资本金的门槛设为5000万，是一个不错的数值。”另外，对P2P网贷平台的>贷款额度进行限制，或许有更积极的意义。对于个人贷款，最高限额在50万以下，因为整个P2P网贷的平额度为几万元;而对于企业经营贷款，那么额度在500万元，是一个适中的数值。

  对于资金监管，拍拍贷CEO张俊曾表示，第三方支付的备付金制度，以及资金监管，证券公司的保证金存款制度都可以成为P2P网贷行业的借鉴。

  据了解，翼龙贷上，借贷双方的资金都通过第三方支付——国付宝来进行资金托管。一位P2P网贷行业人士认为，可以对这些第三方支付的资金账户进行监管。

  建立网络征信体系

  与美国有着良好的信用体系不同，中国的信用体系缺失。为了降低违约>风险，目前，所有的P2P网贷都要进行线下审核。比如，翼龙贷采取加盟商的方式做大线下审核队伍，那些可能获批的贷款都会进行线下审核。那些贷款额度达30万以上的客户，>点融网都会进行线下审核。一直坚持平台的拍拍贷也设立了线下审核队伍。

  在进行线下审核过程中，P2P网贷公司要么自建团队进行审核，要么外包，要么采取加盟的方式，加入供应商。但无论采取哪种方式，互联网边际成本递减的优势无法发挥。这也让从互联网诞生的P2P网贷并没有成为轻公司。

  点融网CEO郭宇航亦坦承，只有从高成本覆盖、高中介费的线下模式过渡到低收费的线上模式，P2P网贷才能进一步发挥互联网金融的优势，才能有生命力。

  “实际上，我们也不希望进行线下审核，但是没有办法。”王思聪告诉记者，现在，仍然无法基于互联网，建立一套信用评级系统，也无法进行风险审核。

  “在美国，80%是系统自动审核，20%是人工。而在中国，这两种审核各占一半，就算是不错的。”郭宇航说。

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